Cuándo utilizar el análisis fundamental, análisis técnico y análisis cuantitativo

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Cuándo utilizar el análisis fundamental, análisis técnico y análisis cuantitativo

Estos 3 métodos le ayudan a evaluar las inversiones a largo plazo

Los métodos más comunes que utilizan los inversores para analizar los beneficios y riesgos asociados a las inversiones a largo plazo en el mercado de valores incluyen el análisis fundamental, el análisis técnico y el análisis cuantitativo. Los inversores a largo plazo buscan inversiones que ofrezcan una mayor probabilidad de maximizar sus rendimientos durante un período de tiempo más largo. En general, esto significa por lo menos un año, aunque muchos expertos financieros sugieren plazos de cinco a diez años o más. Una de las ventajas de ser un inversor a largo plazo es la capacidad de ahorrar e invertir para grandes objetivos que requieren un tiempo considerable para lograr las mayores recompensas, como la jubilación.

Al comprender las diferencias entre el análisis fundamental, técnico y cuantitativo, los inversores a largo plazo se dan acceso a tres valiosas estrategias de selección de valores que pueden utilizar para tomar decisiones de inversión rentables.

Conceptos Clave

El objetivo del análisis fundamental es obtener un valor justo de una empresa evaluando todos los aspectos del negocio, junto con la industria, el mercado en su conjunto y el entorno doméstico y mundial.
El objetivo del análisis técnico es evaluar datos -como los rendimientos históricos y las variaciones de precios- para trazar patrones que puedan utilizarse para estimar el movimiento futuro de los precios de los valores y del mercado en su conjunto.
El análisis cuantitativo se centra en el uso de cálculos simples de coeficientes financieros para comprender mejor la valoración de una empresa específica o de un mercado amplio.
Los inversores y analistas utilizarán con frecuencia una combinación de análisis fundamental, técnico y cuantitativo al evaluar el potencial de crecimiento y rentabilidad de una empresa.

Análisis fundamental

La mayoría de los inversores que quieren evaluar las decisiones de inversión a largo plazo comienzan con un análisis fundamental de una empresa, de una acción individual o del mercado en su conjunto. El análisis fundamental es el proceso de medir el valor intrínseco de un valor evaluando todos los aspectos de un negocio o mercado. Los activos tangibles, incluidos los terrenos, equipos o edificios de los que una empresa es propietaria, se examinan en combinación con los activos intangibles, como las marcas comerciales, las patentes, las marcas de fábrica o la propiedad intelectual.

Importante: Para realizar un análisis fundamental, deberá revisar los estados financieros de la empresa, los datos históricos, las llamadas en conferencia con los inversores, los comunicados de prensa, los informes de los analistas y las estimaciones de los analistas.

Al evaluar el alcance más amplio del mercado de valores, los inversionistas utilizan el análisis fundamental para examinar los factores económicos, incluida la fuerza general de la economía y las condiciones específicas del sector industrial.

El análisis fundamental da como resultado un valor asignado al valor en examen que se compara con el precio actual del valor. Los inversores utilizan la comparación para determinar si vale la pena comprar una inversión a largo plazo porque está infravalorada o si vale la pena venderla porque está sobrevalorada.

Análisis técnico

El proceso de evaluación de los valores mediante estadísticas se conoce como análisis técnico. Los analistas e inversores utilizan datos sobre la actividad del mercado, como los rendimientos históricos, los precios de las acciones y el volumen de las operaciones, para trazar las pautas del movimiento de los valores. Mientras que el análisis fundamental trata de mostrar el valor intrínseco de un valor o mercado específico, los datos técnicos tienen por objeto proporcionar una visión de la actividad futura de los valores o del mercado en su conjunto. Los inversores y analistas que utilizan el análisis técnico tienen la firme convicción de que el rendimiento futuro puede determinarse examinando las pautas basadas en los datos de rendimiento pasados.

El análisis técnico utiliza datos de períodos cortos de tiempo para desarrollar las pautas utilizadas para predecir los valores o el movimiento del mercado, mientras que el análisis fundamental se basa en información que abarca años. Debido a la corta duración de la reunión de datos en el análisis técnico, los inversores tienden a utilizar más este método en las operaciones a corto plazo. Sin embargo, el análisis técnico puede ser un instrumento beneficioso para evaluar las inversiones a largo plazo cuando se combina con el análisis fundamental.

Análisis cuantitativo

La evaluación del rendimiento histórico de una empresa o de un mercado amplio suele hacerse mediante un análisis cuantitativo. Los inversores realizan análisis cuantitativos a través de simples cálculos de ratios financieros como las ganancias por acción (EPS) o cálculos más complejos como el flujo de caja descontado (DCF).

Los resultados del análisis cuantitativo permiten conocer la valoración o el rendimiento histórico de un valor o mercado específico. Sin embargo, el análisis cuantitativo no se utiliza a menudo como método independiente para evaluar las inversiones a largo plazo. En cambio, el análisis cuantitativo se utiliza junto con el análisis fundamental y técnico para determinar las posibles ventajas y riesgos de las decisiones de inversión.

Conclusión Final

El análisis fundamental se utiliza con mayor frecuencia para determinar la calidad de las inversiones a largo plazo en una amplia gama de valores y mercados, mientras que el análisis técnico se utiliza más en el examen de las decisiones de inversión a corto plazo, como el comercio activo de acciones. Los inversores utilizan el análisis cuantitativo para evaluar la estabilidad financiera de una empresa.

Si bien algunos inversores prefieren utilizar un único método de análisis para evaluar las inversiones a largo plazo, lo más beneficioso es una combinación de análisis fundamental, técnico y cuantitativo.